A taxa de financiamento é um mecanismo usado em contratos de futuros perpétuos para garantir que o preço do contrato permaneça próximo ao preço à vista do ativo subjacente. Consiste em pagamentos regulares trocados entre traders que mantêm posições compradas (long) e vendidas (short). Se a taxa for positiva, os traders com posições compradas pagam àqueles com posições vendidas. Se for negativa, os vendidos pagam aos comprados.

Uma taxa de financiamento é um forte indicador do sentimento do mercado:

• Taxa de Financiamento Positiva: Indica que a maioria dos traders está otimista (comprada) e espera que o preço suba. Os detentores de posições compradas pagam aos detentores de posições vendidas para manterem as suas posições.
• Taxa de Financiamento Negativa: Indica que a maioria dos traders está pessimista (vendida) e espera que o preço caia. Os detentores de posições vendidas pagam aos detentores de posições compradas.

Taxas extremamente altas ou baixas podem sinalizar topos ou fundos de mercado, respetivamente.

A arbitragem de taxas de financiamento envolve explorar a diferença nas taxas de financiamento para o mesmo ativo em diferentes corretoras e mercados (pares de negociação). A nossa ferramenta ajuda a identificar estas oportunidades instantaneamente.

Exemplo de Estratégia:

Se o Bitcoin (BTC) tiver uma taxa de financiamento positiva alta na Corretora A (+0.05%) e uma taxa próxima de zero ou negativa na Corretora B (-0.01%), você poderia:

1. Abrir uma posição vendida na Corretora A para receber o alto pagamento de financiamento.
2. Simultaneamente, abrir uma posição comprada do mesmo tamanho na Corretora B para pagar um valor muito pequeno ou receber um pagamento de financiamento.

Esta estratégia delta-neutra permite que você lucre com a diferença de taxas, independentemente do movimento de preço do BTC. Lembre-se de considerar as taxas de negociação e a possível derrapagem (slippage).

Cada corretora de cripto é um mercado separado com seu próprio conjunto de traders e liquidez. As diferenças nas taxas de financiamento surgem de níveis variados de sentimento otimista ou pessimista entre os traders em cada plataforma específica. Os fatores incluem a atividade dos formadores de mercado, a alavancagem disponível, o volume geral de posições compradas vs. vendidas naquela corretora em particular e a velocidade dos saques de criptomoedas.

As corretoras pagam o financiamento em intervalos diferentes (ex: a cada 1, 4 ou 8 horas). Isso dificulta a comparação direta. A nossa funcionalidade de normalização recalcula todas as taxas para um equivalente padrão de 8 horas, permitindo uma comparação justa e equitativa dos custos e oportunidades de financiamento em todas as corretoras listadas.

Os dados na nossa página são atualizados em tempo real. Conectamo-nos diretamente às APIs das corretoras (como Binance, Bybit, OKX, MEXC, BingX, etc.) e exibimos a taxa de financiamento mais recente assim que ela está disponível, garantindo que você tenha as informações mais atuais para as suas estratégias de negociação e arbitragem.